وفي الوقت نفسه، سحقت وزارة الأمن العام أي نقاش حول هروب البنوك من وسائل التواصل الاجتماعي، وسجنت العديد من الأشخاص الذين نشروا قصصًا عن بنك التسليف والادخار كرادع للآخرين.
توسعت القضية المرفوعة ضد لان وفان ثينه فات، وفي النهاية قام المدعون بالربط الواضح بينهم وبين بنك SCB. وأظهرت قضية الحكومة أن لان استحوذ سرا على 91.5 في المائة من البنك، من خلال 27 مرشحا، بعد تأسيسه في عام 2012، عندما تم دمج ثلاثة بنوك معسرة لإنشاء بنك التسليف والادخار.
ولطالما كانت الملكية المشتركة بين البنوك والشركات العقارية، إلى جانب الإدارة السيئة وارتفاع مستويات الفساد، بمثابة أزمة بطيئة الاحتراق في البلاد. فيتنامالقطاع المصرفي. ومن دون حلول قوية وفي الوقت المناسب من جانب السلطات، فإن ذلك سوف يؤدي قريباً إلى الإضرار بسمعة فيتنام باعتبارها واحدة من أفضل الوجهات الاستثمارية في آسيا.ترونج ماي لان، رئيسة شركة فان ثينه فات القابضة، أثناء محاكمتها في محكمة الشعب بمدينة هوشي منه في 11 أبريل. الصورة: EPA-EFE
وفي الفترة من 2016 إلى 2022، أمرت لان مسؤولي البنوك، الذين كانوا متورطين في الاحتيال، بتوجيه 2500 قرض بقيمة تزيد عن 44 مليار دولار أمريكي إلى حوالي 1100 شركة وهمية تسيطر عليها هي وحلفاؤها. ويمثل ذلك 93 في المائة من إجمالي قروض البنك وأدى إلى خسائر بنحو 27 مليار دولار.
أفلت لان من العقاب عن طريق رشوة أحد كبار المنظمين في البنك المركزي، ونحو 23 جهة تنظيمية حكومية أخرى، بمبلغ 5.2 مليون دولار أمريكي لتزوير تقاريرهم الرقابية عن البنك المركزي السويسري وإخفاء الديون المعدومة والأدلة على ارتكاب مخالفات.
وعندما انهار كل شيء، كان هناك نحو 1300 قرض مستحق لشركة لان والشركات التابعة لها، تبلغ قيمتها الإجمالية 677 تريليون دونج (27 مليار دولار أمريكي). واعتبر سبعون في المائة من القروض “غير قابلة للاسترداد”. بالإضافة إلى ذلك، لا يحصل البنك على أي من دفعات الفائدة على القروض.
تمت إدانة لان و حكم عليه بالإعدام بتهمة تدبير عملية الاحتيال واختلاس 12.5 مليار دولار أمريكي شخصيًا.
ولكن مع إدانتها وكشف نطاق الاحتيال الذي ارتكبته، تراجعت ثقة الجمهور في بنك SCB مرة أخرى.
في منتصف عام 2023، قدم بنك الدولة الفيتنامي للحصول على موافقة الحكومة على خطة إعادة هيكلة بنك التسليف والادخار، وفي سبتمبر/أيلول عين رئيسًا جديدًا للبنك. ومع ذلك، يظل البنك مثقلاً بالقروض المتعثرة المقدمة إلى فان ثينه فات، والشركات التابعة له، ونحو ألف شركة وهمية.
شاركت شركة إدارة الأصول الفيتنامية، التي تأسست في عام 2013 لشراء الأصول المتعثرة، في الأمر، لكن خسائر SBC تقزم أصول VAMC وقدرتها على جمع الأموال من خلال عروض السندات.
العلم الفيتنامي يرفرف فوق مبنى بنك الدولة في وسط هانوي. وبلغت قيمة إنقاذ بنك SCB 6 في المائة من الناتج المحلي الإجمالي لفيتنام في العام الماضي. الصورة: رويترز
ولوضع الأمر في نصابه الصحيح، فإن خطة إنقاذ البنك المركزي الصيني الحالية بلغت 6% من الناتج المحلي الإجمالي لفيتنام البالغ 430 مليار دولار في عام 2023.
لكن وفقا لرويترز، انخفضت الودائع في بنك SCB بنسبة 80 في المائة إلى 6 مليارات دولار بين أكتوبر 2022 وديسمبر 2023. وفي الوقت نفسه، كان المستهلكون يسحبون أموالهم بمعدلات قياسية.
كان بنك التسليف والادخار (SCB) في يوم من الأيام أحد أكبر البنوك في البلاد من حيث الأصول، حيث كان يجذب المودعين بأسعار فائدة مرتفعة. وفي الحراسة القضائية بحكم الأمر الواقع، لم تعد أسعارها أعلى من أسعار السوق. ويضاف إلى ذلك انعدام الثقة في ملاءة البنك، أو قدرة الحكومة على ضمان الودائع.
ومما يزيد من تفاقم مشاكل بنك التسليف والادخار أن القروض المتعثرة تشكل الآن أكثر من 97 في المائة من محفظة الإقراض الخاصة به – في حين أن أقل من 3 في المائة تعتبر “صحية” في فيتنام.
أمرت المحكمة لان وعائلتها بتعويض 27 مليار دولار أمريكي، وتقوم الآن بتصفية 1112 أصلًا، بما في ذلك برج سايجون وان الشهير وفندق شبه جزيرة سايجون. باع زوج لان ما يقرب من مليار دولار أمريكي من الأصول في هونغ كونغ كجزء من عملية الاسترداد.
وتجادل لان بأن تقييم المحكمة لأصول فان ثينه فات، بما يقرب من 12 مليار دولار أمريكي، هو جزء صغير من تقييمها الذي يزيد عن 30 مليار دولار أمريكي.
02:09
حكم على قطب العقارات الفيتنامي بالإعدام بتهمة الاحتيال بقيمة 12.5 مليار دولار أمريكي
حكم على قطب العقارات الفيتنامي بالإعدام بتهمة الاحتيال بقيمة 12.5 مليار دولار أمريكي
ورغم أن التصفية من المفترض أن تسترد 30% من قيمة احتيال فان ثينه فات، أي ما يقرب من 13 مليار دولار إلى 14 مليار دولار، فإنها ستكون عملية بطيئة. وقد اضطر هذا الحكومة إلى ضخ مبلغ غير مسبوق قدره 24 مليار دولار في هيئة “قروض خاصة” منذ 29 مارس/آذار لإبقاء البنك المركزي قادراً على سداد ديونه، وهو الرقم الذي يبدو كبيراً إلى حد مثير للريبة، نظراً للحجم الإجمالي للبنك.
وقال أحد المطلعين على بواطن الأمور لرويترز: “بدون الإقراض، سوف ينهار البنك المركزي السويسري”. “ومع ذلك، كان النطاق غير مستدام على الإطلاق. وإذا استمر الإقراض فإن الخزانة الوطنية ستجف تدريجياً». ويمثل الإقراض ما يقرب من ربع احتياطيات البلاد من النقد الأجنبي البالغة 100 مليار دولار.
تاريخياً، عندما حدثت أزمات مصرفية مماثلة، طلب البنك المركزي المساعدة من البنوك المحلية الأخرى لإنقاذ البنوك المتعثرة. ونظراً للتباطؤ الاقتصادي منذ جائحة كوفيد-19، لا يبدو أن أي بنك محلي لديه رأس مال كافٍ لإنقاذ البنك المركزي السويسري في الوقت الحالي.
وهو أقل جاذبية بكثير بالنسبة للمستثمرين الأجانب نظراً للحد الأقصى الذي يبلغ 30 في المائة للملكية الأجنبية ومدى هشاشة القطاعين المصرفي والعقاري في الوقت الراهن، بالإضافة إلى الافتقار إلى الثقة في حوكمة الشركات والشفافية في النظام المصرفي.
وبالفعل، فإن الحكومة وبنك الدولة في فيتنام لديهما الكثير مما يجب عليهما القيام به. ويتباطأ الاقتصاد، واضطرت الحكومة إلى التدخل لدعم الدونغ مقابل الدولار، في حين أعلنت الحكومة عن أول مزاد للذهب منذ عام 2013، لتحقيق الاستقرار. ارتفاع أسعار المعدن الثمين.لافتة أعلى فرع بنك سايجون التجاري في مدينة هوشي منه. كان بنك SCB مقرضًا تجاريًا مهمًا قبل اكتشاف عملية الاحتيال. الصورة: بلومبرج
التأثير على النظام المصرفي
وهذا له تداعيات كبيرة على الاقتصاد. أولاً، كان بنك التسليف والادخار مقرضاً تجارياً مهماً.
وما زاد الطين بلة أن بنوكاً أخرى خفضت إقراضها بشكل كبير، على الرغم من ارتفاع ودائعها بشكل كبير. عقد رئيس الوزراء فام مينه تشينه مؤخرًا اجتماعًا حيث وبخ المديرين التنفيذيين للبنوك لفشلهم في الإقراض.
ومع ذلك، فإن البنوك لديها من الأسباب ما يجعلها حذرة في عمليات الإقراض، نظراً لنطاق عملية الاحتيال التي قام بها فان ثينه فات وبنك إس سي بي.
علاوة على ذلك، ونتيجة لهذه الفضيحة، تخضع الهيئات التنظيمية المالية لتدقيق مكثف في الوقت الحالي، وتنظر إلى الميزانيات العمومية للبنوك بقدر أكبر من الدقة مقارنة بالماضي.
ميناء حاويات في كوي نون بمقاطعة بينه دينه في فيتنام. ونما الاقتصاد الفيتنامي بنسبة 5.66 في المائة في الربع الأول، وهو أقل من الهدف. الصورة: وكالة فرانس برس
هناك أيضًا قوى السوق في العمل. ولا يزال اقتصاد فيتنام مرتبطا بشكل كبير بالصادرات وهو معرض للغاية للعوامل الخارجية. أفادت مجلة Nikkei Asia Review عن زيادة بنسبة 20 في المائة على أساس سنوي في حالات فشل الشركات في عام 2023، الأمر الذي جعل البنوك أكثر حذرا.
ثالثاً، من المرجح أن يكون لفقدان الثقة في بنك التسليف والادخار تأثير معدي على النظام المصرفي بأكمله. لقد وصلت الحكومة إلى الحد الأقصى في التعامل مع بنك التسليف والادخار؛ ولا يمكنها تحمل تكاليف التعامل مع عمليات سحب أموال متعددة من البنوك في وقت واحد.
ويأتي كل هذا في حين أن النمو في فيتنام في الربع الأول، على الرغم من أنه لا يزال عند 5.66 في المائة، أقل من الهدف ومعدل نمو 6.72 في المائة في الربع الأخير من عام 2023. وهدف فيتنام هو نمو بنسبة 6 إلى 6.5 في المائة لعام 2024، ولكن ومن شأن أزمة مصرفية كبرى أن تحبط ذلك.
زاكاري أبوزا هو أستاذ في كلية الحرب الوطنية في واشنطن العاصمة، حيث يركز على سياسات جنوب شرق آسيا والقضايا الأمنية. الآراء خاصة به ولا تعكس آراء الكلية الحربية الوطنية أو وزارة الدفاع.
